Нацбанк предложил приравнять рассрочки BNPL к кредитам

Национальный банк Казахстана хочет регулировать рассрочки от магазинов, BNPL-сервисов, мобильных операторов и застройщиков так же, как обычные кредиты. Регулятор вынес на обсуждение документ «Рынок рассрочек и BNPL», где предлагает обязать такие компании передавать данные в кредитные бюро, проверять платёжеспособность покупателя и ограничить штрафы за просрочку. Обсуждение продлится до 3 ноября 2026 года, конкретные требования пока не приняты.

BNPL расшифровывается как buy now, pay later, то есть «купи сейчас, плати потом». Позицию регулятора в документе сформулировали прямо: «BNPL-продукты по экономической сути являются кредитными продуктами и должны регулироваться соответствующим образом». Вместе с Нацбанком рынок изучает Агентство по регулированию и развитию финансового рынка.

В чём проблема

Главный риск Нацбанк видит в невидимых долгах. Нефинансовые компании, которые продают в рассрочку, часто не сообщают о ней в Кредитное бюро. Человек может оформить несколько рассрочек в разных местах и для банков при этом оставаться заёмщиком без долгов. В документе это называют скрытой закредитованностью населения.

Ещё одна претензия касается условий. Регулятор пишет о скрытых платежах, неограниченных штрафах при просрочке и сложностях с возвратом товара. Точной статистики по этому рынку у Нацбанка нет, потому что он не регулируется. Классическая BNPL-рассрочка длится от четырёх месяцев, то есть четырёх платежей, до года, а банки в отдельные периоды предлагали её на срок до пяти лет.

Нацбанк выделяет четыре вида нефинансовой рассрочки, которые работают в Казахстане:

• BNPL-провайдеры, которые работают через факторинг;
• аренда с последующим выкупом;
• рассрочки мобильных операторов, когда гаджет продают вместе с тарифом;
• рассрочки застройщиков на жильё.

Что предлагает регулятор

Для BNPL-сервисов Нацбанк предлагает признать их финансирование финансовой услугой, обязать передавать данные в кредитные бюро, раскрывать условия и считать долговую нагрузку клиента до одобрения покупки. Размер штрафов и неустоек предлагают ограничить. Для прямых рассрочек от продавцов обсуждают единые правила защиты потребителей и возможные лимиты на срок рассрочки для разных видов товаров. Кредитных посредников хотят обязать раскрывать комиссии и партнёров, а вводящую в заблуждение рекламу запретить.

При этом регулятор подчёркивает, что не собирается душить рынок. «Национальный банк не ставит цели ограничения данного рынка. Однако требуется принятие мер для оценки масштабов рынка через раскрытие информации», говорится в документе. Меры могут быть как жёсткими, вплоть до лицензирования, так и мягкими, в виде мониторинга и рекомендаций.

Что это значит для покупателя

Если предложения примут, рассрочка в магазине или у оператора начнёт попадать в кредитную историю. Это значит, что несколько покупок «на 0-0-12» будут учитываться, когда банк решает, выдать ли кредит или ипотеку. Зато штрафы за просрочку станут предсказуемыми. Похожим путём уже пошли другие страны: в ЕС BNPL приравняли к кредитам новой директивой о потребкредитовании, в Великобритании такие сервисы регулируют с июля 2026 года, а в Сингапуре с 2023 года действует кодекс поведения для BNPL-провайдеров с лимитами задолженности.

Отправить замечания может любой желающий, включая обычных покупателей, на адрес bnpl@nationalbank.kz до 3 ноября. Это не первая попытка навести порядок на рынке займов: с 12 октября от кредита можно отказаться в течение 14 дней без штрафа.

Источники: Нацбанк РК — дискуссионный документ «Рынок рассрочек и BNPL», Нацбанк РК — раздел дискуссионных документов, Tengrinews — Нацбанк взялся за рассрочки